儲蓄險是什麼？
儲蓄險是一種「有儲蓄功能的壽險」，繳費一段期間後，滿期可領回本金加利息。常見的有：
- 增額終身壽險：保額逐年遞增
- 利率變動型壽險：宣告利率隨市場調整
- 還本型壽險：每年領回一筆生存保險金
資料來源：壽險公會
儲蓄險的 IRR 是什麼？
IRR（內部報酬率）是衡量儲蓄險真實年化報酬率的指標。保險業務員常說「利率 3%」，但那通常是宣告利率，不等於你拿到的報酬率。
要看 IRR 才能知道實際報酬率：
| 繳費方式 | 常見 IRR 範圍 |
|---|---|
| 躉繳（一次繳清） | 1.8%~2.5% |
| 6 年期 | 1.5%~2.2% |
| 10 年期 | 1.3%~2.0% |
| 20 年期 | 1.0%~1.8% |
注意：IRR 通常在持有到第 7~10 年後才會轉正，提早解約幾乎都會虧本。
儲蓄險 vs 定存比較
| 項目 | 儲蓄險 | 定存 |
|---|---|---|
| 年報酬率 | IRR 1.5%~2.5% | 1.5%~1.8% |
| 流動性 | 差（提前解約虧本） | 好（解約利率打折） |
| 風險 | 極低（壽險保障） | 無（存保 300 萬） |
| 稅務 | 保險給付免稅 | 利息須課稅 |
| 鎖定期 | 6~20 年 | 1 個月~3 年 |
什麼人適合買儲蓄險？
適合的人：
- 容易亂花錢，需要強迫儲蓄
- 有一筆閒錢（5 年以上不會用到）
- 想要保證報酬，不願承擔投資風險
- 有資產傳承或節稅需求
不適合的人：
- 備用金還沒存夠
- 近 5 年內可能需要用到這筆錢
- 能承受適度風險，追求更高報酬
- 年輕人（時間成本高，投資 ETF 更好）
提前解約會虧多少？
儲蓄險前幾年解約的解約金通常遠低於已繳保費：
| 已繳年數 | 可拿回比例（約） |
|---|---|
| 1 年 | 70%~80% |
| 2 年 | 80%~85% |
| 3 年 | 85%~90% |
| 5 年 | 90%~97% |
| 6 年（滿期） | 100%~105% |
這是因為保費中包含附加費用（業務員佣金、管理成本），前幾年還沒回本。
儲蓄險的稅務優勢
- 滿期金免所得稅：保險給付不計入綜合所得
- 指定受益人免遺產稅：壽險保險金不列入遺產（但有 3,330 萬上限）
- 無二代健保問題：保險給付不扣補充保費
但要注意：若被國稅局認定為「實質課稅原則」的避稅行為（例如高齡投保大額儲蓄險），仍可能被課遺產稅。
購買儲蓄險注意事項
- 比較 IRR，不要看宣告利率：要求業務員提供 IRR 試算表
- 確認解約金表：了解每年解約可以拿回多少
- 量力而為：不要買到繳不出保費
- 考慮機會成本：同樣的錢放 ETF，長期報酬可能更高
- 注意匯率風險：外幣保單（美元、澳幣）有匯損風險